Наиболее ликвидные активы

Виды активов по степени ликвидности

Активы банка по степени ликвидности делятся на:

1) Высоколиквидные активы (мгновенной ликвидности) –к ним относят первоклассные ликвидные средства, деньги в наличной и б/н форме, остатки в кассе, банкоматах, ДС в пути, ДС на корреспонденских и депозитных счетах в ЦБ, расчеты на организованном рынке ЦБ, средства в банках-нерезидентах.

2) Ликвидные активы –активы, которые могут быть быстро обращены в ДС. Это ЦБ правительства РФ и Цент.Банка, межбанковские кредиты и другие платежи в пользу банка, срок исполнения которых не превышает 30 дней, краткосрочные кредиты юридическим и физическим лицам (на срок до 30 дней).

3) Наименее ликвидные (малоликвидные) активы —долгосрочные кредитные вложения, финансовый лизинг, требования банка, сроки исполнения которых превышают 1 год, различные инвестиции.

4) Неликвидные активы —основные фонды, нематериальные активы, некоторые виды ценных бумаг, просроченная и сомнительная задолженность по кредитам

По уровню рискавсе активы банка подразделяются на 5 групп. Каждой группе присвоен соответствующий коэффициент риска, который показывает, насколько надежно вложение средств банка в те или иные активы (%):

1-я группа – безрисковые активы 0;

2-я группа – низкорисковые активы 10;

3-я группа – активы средней степени риска 20;

4-я группа – активы с повышенным риском 70;

5-я группа – высокорисковые активы 100.

Так, в первую группу входят активы, свободные от риска. Это средства на корреспондентском счете и средства на резервном счете банка в ЦБ РФ. Активам банка в виде остатка средств в кассе присвоен коэффициент риска 2 %, что не исключает небольшую степень риска этой операции.

Ко второй группе относятся активы с минимальным коэффициентом риска – 10 %. Это ссуды, гарантированные Правительством России; ссуды под залог драгоценных металлов в слитках; ссуды под залог государственных ценных бумаг (наиболее рискованная операция).

Максимальный риск (100%) имеют активные операции банков, отнесенные к пятой группе активов. Это вексельные кредиты, краткосрочные и долгосрочные ссуды клиентам, дебиторы по хозяйственным операциям и капитальным вложениям банка, а также собственные здания банка, Конечно, вероятность потери средств по активам данной группы различна, но при определенной ситуации они могут быть максимальными.

Содержание активных операций коммерческого банка.

1.Ссудные операции –операции по предоставлению средств заёмщику на началах срочности, возврата и платности. В результате ссудной операции возникает банковский актив, приносящий доход в виде кредита.

2.Расчётные операции – относятся к активным операциям в части выполнения платежей по собственным обязательствам банка, а также по поручениям клиентов банка по оплате их обязательств перед контрагентами.

3.Кассовые операции– как активные операции представляют собой размещение безналичных денег в наличные путём передачи определённой суммы с корреспондентского счёта банка в РКЦ и получение в кассе РКЦ купюр и разменных монет.

4.Инвестиционные операции – операции по инвестированию банком собственных средств в ценные бумаги и паи других юридических лиц в целях совместной хозяйственно-финансовой и коммерческой деятельности, рассчитанной на получение прибыли в форме дивидендов, а также размещение средств в виде срочных вкладов в других коммерческих банках.

5.Фондовые операции банка — часть активных операций коммерческого банка с ценными бумагами, которые он совершает на рынке ценных бумаг по поручению и за счет своих клиентов, и включает покупку и продажу ценных бумаг, кредитование под залог ценных бумаг, размещение вновь выпущенных ценных бумаг, инвестиции в ценные бумаги, хранение и управление ценными бумагами, учет векселей и др.

6.Валютные операции – операции по покупке иностранной валюты за рубли для выполнения платежей по международным контрактам клиентов банка, а также для получения спекулятивной выгоды при разном колебании курсов.

7.Гарантийные операции – это операции по выдаче банком гарантий своему клиенту, который может использовать их как обеспечение возврата ссуды, полученной в другом банке или фирме. Выдавая гарантию, банк берёт обязательство при наступлении гарантийного случая провести активную операцию по уплате долга юридического лица.

8.Комиссионные операции – операции, осуществляемые банком по поручению, от имени и за счёт средств клиента (переводы, купля-продажа ценных бумаг на фондовом рынке, поручительство).

9.Лизинг — лизинговые операции банка включают долгосрочную аренду машин, оборудования, транспортных средств, сооружений производственного назначения. Лизинг — это приобретение оборудования с предоставлением его в аренду организациям (лизингополучателю) в обмен на лизинговые платежи.

Виды активов по степени ликвидности

Лизинг предусматривает возможность выкупа оборудования по истечении срока действия лизингового договора или досрочно по остаточной стоимости.

10.Факторинг — это выкуп платежных требований у поставщика товаров (услуг).11.Форфейтинг – разновидность факторинга.

12.Доверительное управление — услуга, предоставляемая управляющими компаниями или банками на рынке ценных бумаг. При доверительном управлении клиент по договору передает управляющей компании денежные средства или другие активы. Та осуществляет сделки от своего имени, но в интересах клиента, за что получает вознаграждение в виде части заработанной прибыли либо как процент от стоимости активов, находящихся в управлении.

Дата добавления: 2015-05-21; просмотров: 3464;

Виды активов по степени ликвидности

Активы банка по степени ликвидности делятся на:

1) Высоколиквидные активы (мгновенной ликвидности) –к ним относят первоклассные ликвидные средства, деньги в наличной и б/н форме, остатки в кассе, банкоматах, ДС в пути, ДС на корреспонденских и депозитных счетах в ЦБ, расчеты на организованном рынке ЦБ, средства в банках-нерезидентах.

2) Ликвидные активы –активы, которые могут быть быстро обращены в ДС. Это ЦБ правительства РФ и Цент.Банка, межбанковские кредиты и другие платежи в пользу банка, срок исполнения которых не превышает 30 дней, краткосрочные кредиты юридическим и физическим лицам (на срок до 30 дней).

3) Наименее ликвидные (малоликвидные) активы —долгосрочные кредитные вложения, финансовый лизинг, требования банка, сроки исполнения которых превышают 1 год, различные инвестиции.

4) Неликвидные активы —основные фонды, нематериальные активы, некоторые виды ценных бумаг, просроченная и сомнительная задолженность по кредитам

По уровню рискавсе активы банка подразделяются на 5 групп. Каждой группе присвоен соответствующий коэффициент риска, который показывает, насколько надежно вложение средств банка в те или иные активы (%):

1-я группа – безрисковые активы 0;

2-я группа – низкорисковые активы 10;

3-я группа – активы средней степени риска 20;

4-я группа – активы с повышенным риском 70;

5-я группа – высокорисковые активы 100.

Так, в первую группу входят активы, свободные от риска. Это средства на корреспондентском счете и средства на резервном счете банка в ЦБ РФ.

Расчет величины наиболее ликвидных оборотных активов

Активам банка в виде остатка средств в кассе присвоен коэффициент риска 2 %, что не исключает небольшую степень риска этой операции.

Ко второй группе относятся активы с минимальным коэффициентом риска – 10 %. Это ссуды, гарантированные Правительством России; ссуды под залог драгоценных металлов в слитках; ссуды под залог государственных ценных бумаг (наиболее рискованная операция).

Максимальный риск (100%) имеют активные операции банков, отнесенные к пятой группе активов. Это вексельные кредиты, краткосрочные и долгосрочные ссуды клиентам, дебиторы по хозяйственным операциям и капитальным вложениям банка, а также собственные здания банка, Конечно, вероятность потери средств по активам данной группы различна, но при определенной ситуации они могут быть максимальными.

Содержание активных операций коммерческого банка.

1.Ссудные операции –операции по предоставлению средств заёмщику на началах срочности, возврата и платности. В результате ссудной операции возникает банковский актив, приносящий доход в виде кредита.

2.Расчётные операции – относятся к активным операциям в части выполнения платежей по собственным обязательствам банка, а также по поручениям клиентов банка по оплате их обязательств перед контрагентами.

3.Кассовые операции– как активные операции представляют собой размещение безналичных денег в наличные путём передачи определённой суммы с корреспондентского счёта банка в РКЦ и получение в кассе РКЦ купюр и разменных монет.

4.Инвестиционные операции – операции по инвестированию банком собственных средств в ценные бумаги и паи других юридических лиц в целях совместной хозяйственно-финансовой и коммерческой деятельности, рассчитанной на получение прибыли в форме дивидендов, а также размещение средств в виде срочных вкладов в других коммерческих банках.

5.Фондовые операции банка — часть активных операций коммерческого банка с ценными бумагами, которые он совершает на рынке ценных бумаг по поручению и за счет своих клиентов, и включает покупку и продажу ценных бумаг, кредитование под залог ценных бумаг, размещение вновь выпущенных ценных бумаг, инвестиции в ценные бумаги, хранение и управление ценными бумагами, учет векселей и др.

6.Валютные операции – операции по покупке иностранной валюты за рубли для выполнения платежей по международным контрактам клиентов банка, а также для получения спекулятивной выгоды при разном колебании курсов.

7.Гарантийные операции – это операции по выдаче банком гарантий своему клиенту, который может использовать их как обеспечение возврата ссуды, полученной в другом банке или фирме. Выдавая гарантию, банк берёт обязательство при наступлении гарантийного случая провести активную операцию по уплате долга юридического лица.

8.Комиссионные операции – операции, осуществляемые банком по поручению, от имени и за счёт средств клиента (переводы, купля-продажа ценных бумаг на фондовом рынке, поручительство).

9.Лизинг — лизинговые операции банка включают долгосрочную аренду машин, оборудования, транспортных средств, сооружений производственного назначения. Лизинг — это приобретение оборудования с предоставлением его в аренду организациям (лизингополучателю) в обмен на лизинговые платежи. Лизинг предусматривает возможность выкупа оборудования по истечении срока действия лизингового договора или досрочно по остаточной стоимости.

10.Факторинг — это выкуп платежных требований у поставщика товаров (услуг).11.Форфейтинг – разновидность факторинга.

12.Доверительное управление — услуга, предоставляемая управляющими компаниями или банками на рынке ценных бумаг. При доверительном управлении клиент по договору передает управляющей компании денежные средства или другие активы. Та осуществляет сделки от своего имени, но в интересах клиента, за что получает вознаграждение в виде части заработанной прибыли либо как процент от стоимости активов, находящихся в управлении.

Дата добавления: 2015-05-21; просмотров: 3463;

Ликвидность активов

Какие из оборотных активов являются наименее ликвидными?

Оборотные средства — это активы предприятия, возобновляемые с определенной регулярностью для обеспечения текущей деятельности, вложения в которые как минимум однократно оборачиваются в течение года или одного производственного цикла, если последний превышает 12 мес.

Валовые оборотные активы характеризуют общий их объем, сформированный за счет как собственного, так и заемного капитала.

Чистые оборотные активы (или чистый рабочий капитал) характеризует ту часть их объема, которая сформирована за счет собственного и долгосрочного заемного капитала.

Собственные оборотные активы характеризуют ту их часть, которая сформирована за счет собственного капитала предприятия.

Виды оборотных активов:

а) Запасы сырья, материалов и полуфабрикатов.

б).Запасы готовой продукции.

в) Текущая дебиторская задолженность.

г) Денежные активы. остатки денежных средств в национальной и иностранной валюте (во всех их формах), но и краткосрочные высоколиквидные финансовые инвестиции.

д) Прочие оборотные активы.

Постоянная часть оборотных активов- неизменная часть их размера, которая не зависит от сезонных и других колебаний операционной деятельности предприятия.

Переменная часть оборотных активов. собой варьирующую их часть, которая связана с сезонным возрастанием объема производства и реализации продукции.

Оборотные активы делятся в зависимости от способности превращаться в деньги на:

· медленно реализуемые (запасы сырья, материалов, незаконченное производство и готовая продукция на складе);

· быстро реализуемые (дебиторская задолженность и средства на депозитах);

· наиболее ликвидные (денежные средства, ценные краткосрочные рыночные бумаги).

Операционный цикл характеризует промежуток времени между приобретением производственных запасов и получением денежных средств от реализации произведенной из них продукции.

П0Ц = П0мз+П0гп+П0дз,

Производственный цикл предприятияхарактеризует период полного оборота материальных элементов оборотных активов — начиная с момента поступления сырья, материалов и полуфабрикатов на предприятие и заканчивая моментом отгрузки изготовленной из них готовой продукции покупателям.

ППЦ = П0см+П0нз+П0гп,

Финансовый цикл период времени между началом оплаты поставщикам полученных от них сырья и материалов (погашением кредиторской задолженности) и началом поступления денежных средств от покупателей за поставленную им продукцию (погашением дебиторской задолженности).

ПфЦ = ППЦ + П0дз-П0кз,

Политика формирования оборотных активов -отражает общую философию финансового управления предприятием с позиций приемлемого соотношения уровня доходности и риска финансовой деятельности.

1)Консервативный подход гарантирует минимизацию коммерческих и финансовых рисков, но отрицательно сказывается на эффективности использования оборотных активов — их оборачиваемости и уровне рентабельности. Признаки — сдерживание роста оборотных активов; низкий удельный вес оборотных активов; краткий период оборачиваемости оборотных активов; высокая экономическая рентабельность;

2) При умеренном подходе обеспечивается соотношение между уровнем риска и уровнем эффективности использования оборотных активов.

3) Агрессивный подход к формированию оборотных активов заключается в минимизации всех форм страховых резервов по отдельным видам этих активов.

Признаками: отсутствие ограничений в их наращивании; наличие значительных денежных средств; значительные запасы сырья, материалов и готовой продукции; большая дебиторская задолженность; высокий удельный вес оборотных активов в их общей величине; длительный период оборачиваемости оборотных средств;

Дата публикования: 2015-02-03; Прочитано: 117 | Нарушение авторского права страницы

Evolution & personal growth

□ оборачиваемость замедляется;

□ оборачиваемость ускоряется;

□ оборачиваемость остается без изменений.*

Задание 10.2.6. (Отметьте правильный ответ)

Наибольший период оборота имеют:

□ товарно-материальные ценности;

□ основные средства;*

□ готовая продукция.

Задание 10.2.7. (Отметьте правильный ответ)

В состав оборотных средств предприятия не включаются:

□ Предметы труда;

□ Готовая продукция на складах;

□ Машины и оборудование;*

□ Денежные средства и средства в расчетах.

Задание 10.2.8. (Отметьте правильный ответ)

В зависимости от материально-вещественного содержания оборотные средства делятся на:

□ Нормируемые;

□ Ненормируемые;

□ Предметы труда, готовую продукцию.*

Задание 10.2.9. (Отметьте правильный ответ)

Средний срок оборота дебиторской задолженности определяется как:

□ Отношение количества календарных дней в году к коэффициенту оборачиваемости дебиторской задолженности;*

□ Отношение количества дней в периоде к средней за период дебиторской задолженности;

□ Отношение средней за период дебиторской задолженности к количеству календарных дней в периоде.

Задание 10.2.10. (Отметьте правильный ответ)

Коэффициент оборачиваемости запасов сырья и материалов определяется как отношение:

□ Себестоимости израсходованных материалов к средней величине запасов сырья и материалов;*

□ Объема запасов сырья и материалов за период к объему продаж за период.

Задание 10.2.11. (Отметьте правильный ответ)

Устойчивые пассивы — это:

□ Средства, приравненные к собственным и не принадлежащие предприятию, но постоянно находящиеся в его хозяйственном обороте;*

□ Денежные средства, временно привлеченные предприятием и подлежащие возврату на условиях срочности и платности.

Задание 10.2.12. (Отметьте правильный ответ)

Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами определяется отношением:

□ Собственные оборотные средства/Собственный капитал предприятия;

□ Собственные оборотные средства/Общая величина оборотных средств предприятия;*

□ Обязательства предприятия/Собственный капитал предприятия.

Задание 10.2.13. (Отметьте правильный ответ)

Величина собственных оборотных средств определяется как:

□ Разница между собственным капиталом и внеоборотными активами.*

□ Разница между суммой собственного капитала и долгосрочных пассивов и внеоборотными активами.

Задание 10.2.14. (Отметьте правильный ответ)

На структуру оборотных активов преобладающее влияние оказывают:

□ организационно-правовые формы предприятий, способы сбыта продукции и материально-технического снабжения;

□ природно-климатические условия, финансовая устойчивость предприятия, его платежеспособность;

□ состав продукции, организация расчетов с покупателями и поставщиками.*

Задание 10.2.15. (Отметьте правильный ответ)

Между собственным оборотным капиталом и величиной оборотных активов не может быть следующего соотношения:

□ Собственные оборотные средства больше величины оборотных активов, *

□ Собственные оборотные средства меньше величины оборотных активов.

□ Собственные оборотные средства больше величины собственного капитала.

Задание 10.2.16. (Отметьте правильный ответ)

Из приведенных ниже компонентов оборотных активов выберите наиболее ликвидный:

□ Производственные запасы;

□ Дебиторская задолженность;

□ Краткосрочные финансовые вложения;*

□ Расходы будущих периодов.

Задание 10.2.17. (Отметьте правильный ответ)

Из приведенных ниже компонентов оборотных активов выберите наименее ликвидный:

□ Производственные запасы;

□ Дебиторская задолженность;

□ Краткосрочные финансовые вложения;

□ Расходы будущих периодов.*

Задание 10.2.18. (Отметьте правильный ответ)

С ростом величины чистого оборотного капитала риск потери ликвидности :

□ снижается;*

□ возрастает;

□ сначала возрастает, затем начинает снижаться;

□ сначала снижается, затем начинает возрастать

Задание 10.2.19. (Отметьте правильный ответ)

Отрицательное значение величины собственных оборотных средств означает:

□ Высокий риск потери предприятием ликвидности;*

□ Низкую экономическую эффективность предприятия;

□ Невозможность рентабельной деятельности предприятия;

□ Все вышеперечисленное.

Задание 10.2.20. (Отметьте правильный ответ)

Отрицательное значение величины собственных оборотных средств означает:

□ Высокий риск потери предприятием ликвидности;*

□ Низкую экономическую эффективность предприятия;

□ Невозможность рентабельной деятельности предприятия;

□ Все вышеперечисленное.

Задание 10.2.21. (Отметьте правильный ответ)

Чистый оборотный капитал предприятия это:

□ разность между балансовой прибылью и платежами в бюджет;

□ сумма стоимости товарных запасов и денежных средств предприятия;

□ разность между внеоборотными активами и краткосрочными обязательствами;

□ разность между оборотными средствами и краткосрочными обязательствами.*

Задание 10.2.22. (Отметьте правильный ответ)

Целью управления производственными запасами является:

□ Увеличение дохода на средства, инвестированные в производство;

□ Снижение затрат на поддержание товарных и производственных запасов;*

□ Оптимизация размера чистого оборотного капитала фирмы;

□ Все вышеперечисленное.

Задание 10.2.23. (Отметьте правильный ответ)

Оптимальный уровень дебиторской задолженности предприятия определяется:

□ на основе компромисса между прибыльностью и риском потерь по безнадежным долгам;*

□ на основе ранжирования дебиторской задолженности;

□ на основе разработанных кредитных стандартов;

□ всем вышеперечисленным.

Задание 10.2.24. (Отметьте правильный ответ)

В балансе доля производственных запасов в структуре оборотных активов снижается, если запасы при их списании в производство оцениваются:

□ по методу ФИФО;

□ по методу ЛИФО;*

□ по методу средней оценки.

Задание 10.2.25. (Отметьте правильный ответ)

Источниками формирования оборотных активов организации являются:

□ краткосрочные кредиты банков, кредиторская задолженность, собственный капитал;*

□ уставный капитал, добавочный капитал, краткосрочные кредиты банков, кредиторская задолженность;

□ собственный капитал, долгосрочные кредиты, краткосрочные кредиты, кредиторская задолженность.

Задание 10.2.26. (Отметьте правильный ответ)

Эффективность использования оборотных средств характеризуется:

□ оборачиваемостью оборотных средств;*

□ структурой оборотных средств;

□ структурой капитала.

Задание 10.2.27. (Отметьте правильный ответ)

Операционный остаток денежных активов формируется:

□ с целью обеспечения текущих платежей, связанных производственно-коммерческой деятельностью предприятия;*

□ для страхования риска несвоевременного поступления денежных средств от операционной деятельности;

□ с целью осуществления эффективных краткосрочных финансовых вложений.

Задание 10.2.28. (Отметьте правильный ответ)

Коэффициент критической ликвидности показывает:

□ какую часть долгосрочных обязательств организация может погасить, мобилизовав абсолютно ликвидные и быстро реализуемые активы;

□ какую часть краткосрочных обязательств организация может погасить, мобилизовав абсолютно ликвидные и быстро реализуемые активы;*

□ какую часть краткосрочных обязательств организация может погасить, мобилизовав все оборотные активы.