АО мидзухо банк

Кредитный рейтинг АО «Мидзухо Банк (Москва)» (далее — Мидзухо Банк, Банк) обусловлен очень высокой вероятностью предоставления экстраординарной поддержки материнской структурой с высоким уровнем кредитоспособности. Мидзухо Банк обладает умеренно высоким уровнем оценки собственной кредитоспособности (ОСК) ввиду сильной позиции по достаточности капитала, адекватной оценки риск-профиля и позиции по ликвидности и фондированию при среднем бизнес-профиле.

Мидзухо Банк — кредитная организация, занимающая 85-е место по величине активов и 59-е — по размеру собственного капитала среди банков РФ. Конечный собственник 99,9% акций Банка — Mizuho Bank, Ltd. (далее — материнский банк, поддерживающая организация, ПО), ключевая структура Mizuho Financial Group Inc. (далее — Группа), одного из крупнейших финансовых институтов в Японии и в мире. Банк занимается комплексным обслуживанием и кредитованием крупных международных компаний, являющихся клиентами материнского банка и работающих в РФ, отдельных российских предприятий из числа «голубых фишек», а также размещением средств на межбанковском рынке.

Ключевые факторы рейтинговой оценки

Очень высокая вероятность оказания экстраординарной поддержки со стороны акционера. По мнению АКРА, в случае необходимости материнский банк может предоставить Мидзухо Банку долгосрочное и краткосрочное финансирование в достаточном объеме, а также осуществлять увеличение капитала. Итоговая оценка странового риска юрисдикции присутствия иностранной поддерживающей организации (Япония) относительно уровня странового риска России и оценка кредитоспособности ПО определены Агентством как сильные.

Степень связи Банка с акционером оценена Агентством как очень сильная с учетом следующих факторов:

  • наличие глубокой операционной интеграции Мидзухо Банка и ПО (стандарты корпоративного управления и риск-менеджмента Банка определены в соответствии с внутригрупповыми подходами поддерживающей организации);
  • Банк обслуживает клиентов материнского банка, осуществляющих свою деятельность в РФ, поддержание взаимоотношений с которыми имеет стратегическую важность для Mizuho Financial Group Inc.;
  • Совет директоров Банка состоит из представителей материнской структуры;
  • Mizuho Bank, Ltd. является основным источником пассивов Банка и предоставляет гарантии по значительной части кредитов, выданных Мидзухо Банком.

Учитывая небольшой размер Банка по сравнению с поддерживающей организацией и возможные значительные репутационные риски для Mizuho Bank, Ltd. в случае банкротства Банка, кредитный рейтинг Мидзухо Банка определяется на уровне паритета с Российской Федерацией.

Бизнес-профиль Банка отражает его средние позиции в банковской системе России. Оценка бизнес-профиля определяется главным образом позицией Мидзухо Банка по капиталу среди российских банков и слабой диверсификацией операционного дохода (формируется в основном за счет процентных поступлений от средств, размещенных в других банках, и кредитования юридических лиц).

Стратегия Банка предусматривает обеспечение условий для поддержания и расширения его клиентской базы и клиентской базы Mizuho Financial Group Inc. в РФ за счет предложения дополнительных продуктов и услуг, улучшения качества обслуживания, а также привлечения в Банк новых клиентов — российских и международных компаний. Услуги Банка представлены кредитованием, торговым финансированием, депозитными, конверсионными операциями и др.

Качество управления Банком соответствует масштабам его деятельности, структура собственности полностью прозрачна.

Достаточность капитала Банка оценивается как сильная, что подтверждается показателями по регулятивным нормам (Н1.2 = 57,35%, Н1.0 = 61,27% на 01.02.2018). Текущий уровень достаточности капитала позволяет Мидзухо Банку выдержать рост кредитного риска более чем на 500 б. п.

На протяжении нескольких последних лет показатели эффективности деятельности Банка имеют стабильно положительные значения: коэффициент усредненной генерации капитала за счет прибыли (КУГК) за период с 2013 по 2017 год достиг 303 б. п.; значение CTI (cost to income, отношение операционных расходов к операционным доходам) в среднем за период с 2015 по 2017 год составляет около 30%, NIM (net interest margin, чистая процентная маржа) — порядка 5%. В настоящее время выплата дивидендов Банком не предусмотрена.

Адекватная оценка риск-профиля определяется высоким качеством портфеля ссудной задолженности и адекватным качеством управления рисками.

Система риск-менеджмента прозрачна, характеризуется высокими стандартами андеррайтинга, высокой интеграцией с общегрупповыми подходами при существенном контроле со стороны материнского банка.

Согласно данным отчетности по МСФО, по состоянию на 01.07.2017 Банк практически не имел обесцененных кредитов, что обусловлено проводимой им политикой кредитования. По большей части кредитов имеются гарантии Mizuho Bank, Ltd. либо материнских компаний заемщиков, что способствует снижению величины принимаемого Банком кредитного риска. Негативное влияние на оценку риск-профиля оказывает очень высокая концентрация на десяти крупнейших группах связанных заемщиков (более 90% портфеля).

Контрагенты Банка по условным обязательствам также обладают приемлемой кредитоспособностью. Операции Мидзухо Банка на межбанковском рынке в основном связаны с размещением средств в Банке России и в банках с высоким уровнем кредитоспособности.

Объем принимаемого операционного риска не влияет на итоговую оценку риск-профиля. В связи с тем, что Банк практически не вкладывает средства в ценные бумаги, величина рыночного риска минимальна.

Фактор «Фондирование и ликвидность» оценивается как «адекватный». Банк демонстрирует профицит краткосрочной ликвидности как в базовом, так и в стрессовом сценариях АКРА (в стрессовом сценарии избыток ликвидности превышает 10% обязательств). Позиция по долгосрочной ликвидности оценивается как сильная, что в основном обусловлено краткосрочным характером активных операций Мидзухо Банка и структурой его фондирования. Кроме того, в случае необходимости поддерживающая организация может предоставить Банку существенный объем фондирования в рамках открытых кредитных линий. Сдерживающее влияние на оценку фондирования оказывает его концентрация на средствах материнского банка и крупных корпоративных клиентов (на 01.01.2018 доля средств крупнейшего кредитора составила около 43% обязательств, доля 10 крупнейших кредиторов — 76%).

Ключевые допущения

  • сохранение акционерного и операционного контроля со стороны Mizuho Bank, Ltd.;
  • сохранение текущей бизнес-модели и высокого качества кредитного портфеля.

Факторы возможного изменения прогноза или рейтинга

«Стабильный» прогноз предполагает с наиболее высокой долей вероятности неизменность рейтинга на горизонте 12–18 месяцев.

К негативному рейтинговому действию могут привести:

  • потеря акционерного или операционного контроля со стороны Mizuho Bank, Ltd.;
  • существенное ухудшение показателей эффективности деятельности Банка и качества его активов;
  • значительное ухудшение финансового состояния ПО.

Компоненты рейтинга

ОСК: a+.

Корректировки: отсутствуют.

Поддержка: паритет с РФ.

Рейтинги выпусков

Рейтинги эмиссиям в обращении не присвоены.

Регуляторное раскрытие

Кредитный рейтинг был присвоен по национальной шкале для Российской Федерации на основе Методологии присвоения кредитных рейтингов банкам и банковским группам по национальной шкале для Российской Федерации, Методологии анализа взаимосвязи рейтингуемых лиц с поддерживающими организациями за пределами Российской Федерации, а также Основных понятий, используемых Аналитическим Кредитным Рейтинговым Агентством в рейтинговой деятельности.

Кредитный рейтинг был присвоен АО «Мидзухо Банк (Москва)» впервые. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по кредитному рейтингу ожидается в течение одного года с даты совершения рейтингового действия (23.03.2018).

Кредитный рейтинг был присвоен на основании данных, предоставленных АО «Мидзухо Банк (Москва)», информации из открытых источников, а также баз данных АКРА. Рейтинговый анализ был проведен с использованием отчетности АО «Мидзухо Банк (Москва)» по МСФО и отчетности АО «Мидзухо Банк (Москва)», составленной в соответствии с требованиями Указания Банка России от 24.11.2016 № 4212-У. Кредитный рейтинг является запрошенным, АО «Мидзухо Банк (Москва)» принимало участие в процессе присвоения кредитного рейтинга.

Факты существенного отклонения информации от данных, зафиксированных в официально опубликованной финансовой отчетности АО «Мидзухо Банк (Москва)», не выявлены.

АКРА не оказывало АО «Мидзухо Банк (Москва)» дополнительных услуг. Конфликты интересов в рамках процесса присвоения кредитного рейтинга выявлены не были.

Банк был учрежден в январе 1999 года в форме закрытого акционерного общества под наименованием «Мичиноку Банк» и являлся дочерней структурой небольшого одноименного японского банка (Michinoku Bank). На российском рынке банк неспешно развивал розничное направление, выдавая ипотечные кредиты, в том числе в сотрудничестве с Всероссийским Банком Развития Регионов и местными администрациями на Сахалине и в Хабаровске.

В 2005 году приобрел пул автокредитов Европейского Трастового Банка на 5 млн долларов США, вступил в систему страхования вкладов.

Однако уже в октябре 2006 года появилась информация о возможной продаже российского Мичиноку Банка. Одним из потенциальных покупателей выступал Mizuho Corporate Bank — второй по величине банк Японии, входящий в финансовую группу Mizuho Financial Group Inc*. Причиной продажи стало не только расширение бизнес-интересов Mizuho Corporate Bank в России, но и далеко не блестящие финансовые результаты Michinoku Bank вкупе с не слишком позитивной динамикой развития его российской «дочки».

21 января 2008 года сделка по продаже 100% акций Мичиноку Банка финансовой группе Mizuho Financial Group Inc. была закрыта. Сделка была оформлена на принадлежащие финансовой группе японский Mizuho Corporate Bank и его немецкую «дочку» Mizuho Corporate Bank (Germany).

В том же году российский Мичиноку Банк сменил наименование на ЗАО «Мидзухо Корпорэйт Банк (Москва)».

1 июля 2013 года основной акционер российского Мидзухо Корпорэйт Банка изменил фирменное название с Mizuho Corporate Bank Ltd. на Mizuho Bank Ltd.

В результате в сентябре 2013 года российская «дочка» также сменила наименование — на ЗАО «Мидзухо Банк (Москва)».

В августе 2015 года организационно-правовая форма была изменена на АО.

На 1 марта 2020 года объем нетто-активов кредитной организации составил 79,74 млрд рублей, объем собственных средств – 17,88 млрд рублей. По итогам двух месяцев 2020 года банк демонстрирует прибыль в размере 192,29 млн рублей, за 2019 год прибыль составляла 1,03 млрд рублей.

Сеть подразделений:
головной офис (Москва).

Владельцы:
Мидзухо Файненшэл Груп Инк. (Япония) – 100%.

Совет директоров: Хироси Нагаминэ (председатель), Цутому Ямамото, Тэцуя Акуцу, Кендзиро Оиси, Хаяши Тадао.

Правление: Хаяши Тадао (президент, председатель), Александр Малышев, Кэн Мацуо, Наталья Патрикеева.

* Mizuho Financial Group Inc. — образовалась слиянием трех старейших банков Японии Dai–Ichi Bank (Dai–Ichi Kangyo Bank), Yasuda Bank (Fuji Bank) и Industrial Bank of Japan в 2002 году. Корпорация представлена в 35 странах, численность сотрудников составляет порядка 30 тыс. человек.

Консолидированные активы корпорации на 31 декабря 2019 года составляли 1,87 трлн долларов США, капитал – 82,48 млрд долларов США.

Аналитический центр Банки.ру